Herken Swing High, Swing Low (SHSL) in 3 stappen

September 16, 2015 12:03

Zogenaamde "swing high, swing lows" zijn binnen de technische analyse een handig hulpmiddel om inzicht in de toekomstige richting van de koers te verkrijgen (ook wel inzicht in de trend). Een technisch analist kan met deze techniek tijdig de mogelijke richting van de markt bepalen en daar naar handelen. In dit artikel beschrijft Chris welke strategieën hij gebruikt om SHSL te bepalen.

Definitie van Swing High, Swing Low (SHSL)

De kleinste eenheid in een grafiek is uiteraard de candle. De SHSL staat voor meerdere candles die "bij elkaar horen". Hoe kan men bepalen welke candles precies bij elkaar horen?

  • Situatie van momentum. Iedere candle kan bullish of bearish zijn en dat geldt ook voor de SHSL. Meerdere bullish candles vormen samen een bullish SHSL terwijl meerdere bearish candles deel uit maken van een bearish SHSL. Dit wordt momentum (of impulse) genoemd omdat meerdere candles in 1 richting wijzen.
  • Situatie van correctie. Een candle kan ook een doji zijn (prijs opening en sluiting zijn dan gelijk aan elkaar) of geen duidelijk richting aangeven (sluiting in de buurt van openingskoers). Een grafiek met meerdere Doji candles of een snelle afwisseling van bearish en bullish candles wordt een correctie genoemd.

Een SHSL heeft daarom altijd een van de volgende karaktereigenschappen: een bullish momentum, een bearish momentum, een bullish correctie of een bearish correctie.

Legenda: bearish momentum (oranje pijlen); bullish momentum (groene pijl) en correcties (paarse boxen).

Begin van SHSL

Om überhaupt te spreken over een SHSL dient men minimaal zes opeenvolgende candles te bestuderen. Indien de helft (of meer) van deze candles dezelfde richting op bewegen en daarnaast groter zijn in verhouding met de overige candles uit de groep kan men spreken over momentum. Mochten deze criteria niet aanwezig zijn dan is er waarschijnlijk sprake van een correctie.

Uitbreiding van SHSL

De momentum en correctie kunnen zich vervolgens uitbreiden. Als gezegd, er zijn zes candles nodig om het begin van een SHSL te herkennen, maar indien deze zich voortzet bestaat er geen maximum op het aantal candles. Iedere nieuwe candle kan de balans veranderen. Men kan op de volgende manier herkennen of de momentum SHSL of de correctie SHSL zich voortzet:

  • Momentum: wanneer een nieuwe bullish candle sluit met een hogere high dan is er sprake van een continuering. Een bearish momentum dient een bearish candle te tonen met een lagere low.
  • Correctie: in dit geval kan een handelaar steeds de laatste 6 candles analyseren. Een gebrek aan momentum in dit groepje van 6 betekent een vervolg van de prijs correctie.

Legenda: licht groene boxen staan voor bullish momentum; donker groene boxen staan voor bullish continuering.

Einde van SHSL

Ook gedurende het einde van een SHSL zal er een splitsing tussen momentum en correctie plaatsvinden. Hoe kan de Forex trader het einde van een SHSL bepalen? Bij een correctieve SHSL staat het einde gelijk aan het beginpunt van een momentum SHSL (zie vorige alinea). Heel simpel gezegd, zonder momentum bevindt prijs zich in een correctie.

Het einde van een momentum kan op verschillende manieren worden bepaald. Dit artikel bespreekt twee mogelijkheden:

  • Fractals accentueren binnen een groep van 5 candles de hoogste high of de laagste low. De aanwezigheid van een fractal binnen de SHSL kan een eerste indicatie zijn dat deze ten einde is, maar dit is wel een zeer vroeg signaal. In mijn aanpak beschouw ik de fractal als signaal indien er 5 of 6 candles zijn die de fractal niet kunnen doorbreken. In dit geval is de kans groot dat er tijdelijk of permanent een einde aan de momentum is gekomen.
  • De Awesome Oscillator (AO) geeft aan of prijs als bullish of als bearish gezien kan worden en kan als volgt worden gebruikt:

Voor AO kaarsen boven het middelpunt (paarse box) geven groene kaarsen een hoge kans op bullish momentum aan; drie of minder rode kaarsen bearish correctie en vier of meer rode kaarsen een sterke bearisch correctie of een reversal.
Voor AO kaarsen onder het middelpunt (oranje box) staan rode kaarsen voor een grote kans op een bearish momentum, drie of minder groene kaarsen voor een grote kans op bullish correctie en vier of meer groene kaarsen een sterke bullish correctie of een reversal.

Conclusie en toepassing SHSL

Naast de hulp bij het ontstaan van grafiekpatronen kunnen Forex handelaren met behulp van SHSL een beter inzicht krijgen in het begin- en eindpunt van bullish/bearish momentum en bullish/bearish correctie. Deze kennis heeft directe invloed op de gewenste handelsstrategie. De 'trend trader' kan beter rekening houden met het einde van een correctie alvorens een nieuwe positie te openen of met het einde van momentum alvorens een positie te sluiten. De 'reversal trader' kan zo zijn strategie beter toepassen door het einde van momentum af te wachten.

Dit artikel is geschreven door technisch analist Chris Svorcik. Svorcik handelt voor eigen rekening in de valutamarkt. Hij verzorgt ook samen met Elite Currensea de online educatie bij Admiral Markets.

Avatar-Admirals
Admirals Een alles-in-één oplossing voor het uitgeven, investeren en beheren van uw geld

Admirals is meer dan een broker, het is een financieel centrum dat een breed scala aan financiële producten en diensten aanbiedt. We maken het mogelijk om persoonlijke financiën te benaderen via een alles-in-één oplossing voor beleggen, uitgeven en beheren van geld.